资产负债结构分析

    资产负债结构分析,资产负债分析企业的资产和负债有短期和长期之分。短期资产主要指原材料、存货，资产负债结构分析应收账款、现金、银行存款及其他短期投资.而短期负债主要指应付账款、应付利息、股息、税收、银行透支和银行贷款;长期资产和负债指固定资产和长期负债等。与外汇有关的资产负债会因汇率的波动而变化.长期资产和负侦在短期内不会变化很大.而与外汇有关的短期资产和负侦对汇率的变动较为敏感.会随汇率波动而发生较迅速的波动。

    资产负债管理就是通过对短期资产和负债的缺口(短期资产减短期负债)进行管理以减少外汇风险的方法。其基本原理是当预测某种货币将升值，则需保持、增加正缺口或减少负缺口.即增加以此种货币持有的短期资产，如增加以此种货币持有的现金、短期投资、应收账款、存货等等;或减少以此种货币表示的短期负债，如增加以此种货币表示的应付账款等;当预测某种货币汇率将下浮，则需保持、增加负缺口或减少正缺口，减少以此种货币持有的短期资产，或增加以此种货币持有的短期负债;而当预测汇率不升不降，则尽量保持零缺口。