策略专题:融资余额两个月来首次回升,银行股遭大幅减持(本期0812~0816)

增量资金面:

    基金发行:新成立基金份额(偏股型):本期新发行份额为13.39亿份,上期为18.07亿份。

    QFII/RQFII净额:QFII:7月资金净流入15.8亿美元,6月资金净流入12亿美元;RQFII:7月资金净流入32.5亿元人民币,6月资金净流入6.5亿元人民币。

    沪股通与深股通:本期沪股通资金为净流出,深股通资金为净流入。本期沪股通净流出30.49亿元(上期净流出72.42亿元),深股通资金净流入39.55亿元(上期净流入16.94亿元);合计净流入9.07亿元(上期净流出55.48亿元)。

    融资融券余额:融资融券余额环比上升13.41亿元,截止到08月16日,两市融资余额8822.42亿元(上期8808.29元),融券余额116.79亿元(上期117.50亿元)。

    资金压力面:

    产业资本增减持:本期二级市场净减持104.91亿元(上期净减持19.55亿元)。

    IPO融资规模:本期上市新股2家,总募集资金16.01亿元(上期上市新股6家,总募集资金56.97亿元)。

    解禁压力:潜在解禁资金方面,本期(0812-0816)市场迎来约313.83亿元潜在解禁压力,上期(0805-0809)、下期(0819-0823)市场的解禁压力规模分别为803.30、692.96亿元。

    交易费用:本期交易费用40.40亿元(上期42.08亿元)。

    公开市场操作:

    公开市场:本期货币投放3000亿元,货币回笼0亿元,货币净投放3000亿元。(上期货币投放0亿元,货币回笼50亿元,货币净回笼50亿元)。

    市场资金价格:

    货币市场:本期,SHIBOR隔夜利率上调6.9bp,SHIBOR一周利率上调2.9bp;银行间质押式回购加权利率(1天)上调6.7bp,银行间质押式回购加权利率(7天)上调20.0bp;3个月同业存单收益率上调10.0bp;银行间同业拆借加权利率(1天)上调6.3bp;银行间同业拆借加权利率(7天)上调6.65bp。

    国债市场:1年期国债收益率上调2.85bp,10年期国债下调2.69bp。

    理财市场:人民币理财产品收益率(3个月)为4.1995%,上调6.46bp。

    风险提示:行业政策低于预期、流动性持续紧缩、中美贸易摩擦加剧 。