投资组合风险

 对于广大的投资者来说，投资组合风险风险评级应该处于第4档到第8档之间。不过，这些投资者对自身风险承担能力的评估与他们投资组合面临的真实风险，两者之间还是存在很大的差别。导致这种差别存在的原因有很多方面。这可能是由于投资组合的构建是多年时间里一点一滴地实现的，也可能是由于对风险的理解存在误区。解决这一难题的出发点在于将你的风险偏好分成10个等级（第1个等级风险最低，而第10个等级风险最高）。

 然后，通过评估确定你的投资组合的面临的风险状况处于哪一个等级。这个投资组合方法虽然很简单，但是能够帮助你将你的风险偏好与你构建的投资组合的实际风险状况进行对比。表6—1虽然比较粗糙，但却是你分析投资组合风险很好的出发点。下面给出一个简单的解释，如果某位投资者将自己的资产投入在大盘蓝筹股、中盘股、ETF和国债这四类资产上，那么他的风险级别就是4，其计算方法是（5+6+4+1）/4=4。这个计算方法并不是100%科学。投资组合通过风险等级类别的数据大概地计算出这个结果即可，即可以根据各类资产所占的权重进行加权平均。